本周五晚間的時候,香港國際建投對外發布了一則公告。根據本次公告內容稱,公司獲公司控股股東HNA Finance I告知,在2019年3月8日,HNA Finance I擬向要約人TIMES HOLDINGS II LIMITED出售約23.41億股股份。
也就是,約公司現有已發行股份的69.54%,總代價約為70.23億港元。
交易之前,HNA Finance I持有約23.41億股股份(占公司現有已發行股本約69.54%),而要約人及其一致行動人士持有約6482.99萬股股份(占公司現有已發行股本約1.93%)。交易完成后,要約人及其一致行動人士將持有約24.06億股股份(占公司現有已發行股本約71.47%)。
根據公告,極速百家樂要約人Times Holdings I Limited為一間根據開曼群島法律注冊成立的公司,由BREP VIII Times SBS Limited、BREP Asia II Times SBSLimited 及 BREP Asia II Holdings I (NQ) Pte. Ltd.分別擁有約 0.1664% 、0.4988% 及99.3348%。
據觀點地產新媒體了解,上述個體均由黑石集團管理或控制的基金全資擁有,換言之,此次交易的買方即為黑石集團。
另外,就股份要約而言,每股要約股份3.00港元現金,較3月8日收市價2.62港元溢價約14.50%。
事實上,作為海航集團在港股最重要的上市平臺之一,香港國際建投的命運更像是百家樂算牌一個殼公司。頗具意味的是,這家公司的上任主人正是黑石。
資料顯示,香港國際建投的前身為泰升集團,公司自1991年起在香港聯合交易所有限公司上市,主要業務是香港的地基打樁,物業投資等。
不過,長期徘徊上1港元上下的低廉股價使其成為資本玩家看中的獵物。瘋狂百家樂
2013年8月,黑石旗下地產合伙人亞洲基金向其發出25億港元的收購要約,要約價每股2.86港元,隨后邀約要掃到86.21%持股,再通過散出股份,將持股比例維持在75%。
2016年6月,正發起全球掃貨并購資產的海航也看上了這個港股上市平臺,并通過附屬公司HNA Finance I從黑石手里收購香港國際建投66%股權,對價4.53港元/股,交易代價為26.15億港元。
隨后,海航幾乎完全復制黑石的操作,將香港國際建投順利當成其展示資本財技的平臺。據說,黑石的資本操作手法是海航前任董事長王健最推崇的模式。
首先,從黑石手里收購股權后,海航同樣發起要約收購,以4.53港元/股的要約價,將持股比例掃到86.42%;隨后,再通過連續的配股,總共融資10.58億港元,持股比例也下降到66.64%,但仍維持絕對控制人地位。
配股融資過程中,海航引入了四家國企中建資本(中建筑)、北京建工國際(北京國資委)、香港海事建設(中交建)、中鐵香港,每家5700萬股;另外還引入三家民企,蘇州金螳螂、海南生達實業及特藝達,每家1050萬股。
值得一提的是,自海航入主及一系列資本操作后,香港國際建投的股價也從2016年中每股4元港幣上下,一路攀升至2016年底的6港元,期間最高價一度高達每股7.92港元。
除了一般的資本運作外,海航更利用香港國際建投做起了“房地產”買賣。
2017年2月到3月,海航分別以55.297億港元和74.405億港元的代價向香港政府收購位于九龍啟德的兩宗宅地,上述交易都是通過香港國際建投這個平臺進行。
彼時,海航力壓一眾對香港市場躍躍欲試的中資房地產商,以及數家在香港有著深厚基礎的港資大鱷奪得啟德地塊,風光一時無兩,不少言論甚至認為海航要大舉進入香港房地產NBA MLB市場。
不過一直百家樂玩法到最后,香港國際建投始終沒有交出一張屬于房地產的成績單。